中国证券网讯（记者 高翔）为使菜鸟完成“P2P之初体验”，不少平台推出了一键式快捷理财服务。投资人无需挨个挑选借款标的来形成自身的投资组合，只要加入某一投资计划，平台就会自动帮助其挑选标的，分散投资。
这类产品一方面为投资者提供了便利，使其无需为达分散风险的目的而逐个挑选借款项目，但另一方面也容易使平台招来“归集资金”之议。业内人士表示，平台需要确保先有项目再募集资金，而不是先募集资金再匹配项目，后者是典型的“资金池”业务。此外，设计此类产品需要强大的IT实力作为支撑，使得投资能充分分散，并对债权的进出、投资人的回款和坏账处置等因素作出充分的预估。
投资人入门级产品
人人贷于业内较早地推出了“优选理财计划”。投资人加入该计划后，系统就会帮助其将加入计划的资金进行自动投标，这部分资金将优于平台普通用户的资金，且投资标的是平台上较为优质的资产，如“机构担保标”和“实地认证标”。
至于收益的分配方式，人人贷提供三个选项：收益再投资、即时提取至人人贷账户或每月定时提取至用户指定的银行卡。计划到期后，投资人可选择继续投资，也可选择退出，方式为债权转让。
点融网于今年6月15日推出了组团投资服务“团团赚”。不同的投资团有不同的投资策略，投资人选择某一投资团，确认投资金额后，只需进行一键式操作加入计划即可。系统会自动帮助投资人选择标的，并实现自动复投。与人人贷的“优选理财计划”类似，团团赚的出资人将优先获得点融网上的借款项目。
截止9月15日，共有9128人加入了团团赚，累计投资金额超过了1.2亿元。目前，团团赚共有“新手团”、“高手团”、“稳健团”和“VIP团”，不同的团有不同的投资策略和起投金额。在9128位投资者中，“新手团”的投资者占到了6577位。
谈及推出这种一键式理财服务的原因，点融网创始人兼首席执行官苏海德（Soul Htite）表示：“我们发现中国的投资人在开始第一笔P2P投资之前还是非常紧张和举棋不定的，就像小孩子初次下水学游泳一样。所以我们就开发了这种一键式产品，作为入门，告诉他们P2P投资究竟是怎么回事。”
宜信公司旗下的网贷平台宜人贷也有一站式理财咨询服务“宜定盈”，同样采取智能投标、循环出借的方式。 “宜定盈”有不同的起投额度和锁定期，根据服务协议，锁定期结束后宜人贷平台帮助投资人完成债权转让，并将资金退回至投资人在宜人贷平台的资金账户。
宜人贷总经理方以涵告诉记者：“宜定盈的好处是方便了投资者，他们或许没有时间来逐个挑选标的。在宜定盈的手机客户端上，我们发现投资人最喜欢在早晚高峰‘出手’。在地铁或公交上，投资人利用碎片时间加入，剩余的事情平台会帮助解决。”
有利网也推出了“定存宝”服务。投资人只要点击“加入”按钮，本金数额将会被冻结。待到该期定存宝全额募集后，有利网即将该期定存宝的资金投资于合作方（小贷公司或担保公司）推荐且全额本息担保的借款客户，借款协议由有利网代借款人签署。至于收益返还，投资人可选择“返还”和“复投”两种模式。
与资金池产品区隔
投资人组团凑足一定量的资金，由平台自动出借给众多的借款人，资金端和借款端的期限并不一定匹配。关于一键式组团投资服务产品是否为监管层明确不允许的“资金池”运作模式，业界也有过一番讨论。此前，一位评论人士就表示点融网终于“耐不住寂寞”，平台介入了交易，做起了“资金池”的业务。
业内人士告诉记者，组团投资产品与资金池的区别就在于是先有资产还是先有资金。“资金池”的做法是先募集资金，后寻找资产，资金与资产的期限并不匹配，且投资人不清楚自己的资金投向何处。
苏海德告诉记者：“‘团团赚’也是在先有了一些好的资产后，不同的投资团预定了符合其投资策略的产品。资金直接从投资人的账户进入了极度分散的投资标，还款的时候也是一样，自始至终没有经过平台。比如，一个投资团现在开放了10万的额度，一定是背后有了10万元的资产。”
方以涵也对记者表示：“我们是在平台运行一段时间后才推出‘宜定盈’服务的。我们的平台如果一上来没有客户、没有一定数量的债权，这样的产品也是转不起来的。”
投资人可以在项目到期后选择退出某“投资团”或“理财计划”，在项目存续期间也可以申请紧急退出，需要支付一笔费用。当然，投资人并不是每次都能在平台的撮合下顺利找到下家，一些平台也在服务协议中作出了风险提示。
有利网方面在定存宝投资协议中则表示，如果定存宝期限满后3个工作日后，平台方面仍未将投资人本期所购买的所有债权转让，则平台退回所有管理费用，而仍未成功转让的债权就会自动地转入到投资者名下，投资者按照该项目的还款周期每月获得本金或利息回款。
在资金保障方式上，各平台也不尽相同。点融网将借款项目收益中超出团团赚项目特定收益的部分，划为所有出资人共有的风险自助准备金，用于出现坏账后的保障。宜人贷和有利网则选择了由合作机构担保的方式。
看似简单的“一键式”产品，如果背后是将投资人有限的资金自动分配给极度分散的借款标，则需要平台强大的技术能力作为支撑。
苏海德向记者表示：“投资人即使投资了100块钱，理论上我们平台可以分散到1万个借款标的中。每个月回款时，哪怕是几分钱、几厘钱，都是准确无误地进入每个投资人的账户。这需要很强的技术能力才能实现。”
